Một số vấn đề cần lưu ý với nhà đầu tư mới

[thienbinh-f]

Thời gian vừa qua thì mình nhận được sự liên hệ từ khá nhiều các nhà đầu tư mới chưa đầu tư chứng khoán bao giờ nhưng muốn tham kênh đầu tư này. Về việc này mình xin có một số tư vấn và trả lời thắc mắc như sau:

– Về vấn đề vốn: một số thường hỏi là thấp nhất là bao nhiêu có thể chơi được, mình xin trả lời là 1 triệu đồng vẫn có thể chơi được bình thường. Tuy nhiên chuẩn nhất để tham gia thị trường đầy đủ, mức vốn để “học hỏi” thời gian đầu cho có cảm giác nên từ mức 5 – 10 triệu đồng, giả sử có xấu nhất trong 1 đợt đầu tư thì cũng chỉ lỗ 10 – 20%, tức là mức lỗ cũng chỉ trên dưới 1 triệu đồng – là mức khá hợp lí, ai cũng có thể chịu được, và cũng xem đó như là chi phí cho việc “học hỏi” để có kinh nghiệm chơi (tất nhiên ở đây mình giả sử là mức xấu nhất). Sau 2 – 3 tháng chơi, khi kinh nghiệm đã kha khá qua 1 vài lần sóng lên xuống thị trường thì nhà đầu tư có thể tăng vốn đầu thêm lên mức thực của mình. Ví dụ 50 – 100 triệu hay hơn nữa là tùy tình hình tài chính mỗi người.
– Kiến thức cơ bản: vì là người chơi mới, nên thực sự là chưa biết nhiều, qua 1 vài kênh có thể tìm thấy website chứng khoán này, và về cơ bản thì nên nắm và hiểu rõ các bảng giá chứng khoán các kênh thông tin (Sở GDCK Hà Nội), (Sở GDCK Tp. HCM), (Thời báo Kinh tế VN), (Trang thông tin tài chính kinh tế *****), (Diễn đàn chứng khoán F319 lớn nhất VN).
– Mức phí và thuế chuyển nhượng đầu tư chứng khoán: phát sinh trong quá trình mua bán chứng khoán, có nhiều biên độ phí khác nhau (khi nào giao dịch nhiều mình sẽ thông tin thêm cụ thể theo nguyên tắc càng giao dịch nhiều thì % phí càng giảm), còn với các giao dịch nhỏ hơn 100 triệu đồng / ngày thì mức phí sẽ luôn là 0,35% tính trên giá trị giao dịch hàng ngày. Ví dụ: hôm nay bạn mua tổng cộng hết 10 triệu đồng cổ phiếu DPM (Đạm Phú Mỹ) thì mức phí mua bạn phải trả là 35.000 đồng. Sau vài tuần giả sử giá lên, bạn có lãi, bán lô đó đi thu về 12 triệu đồng thì mức phí bán bạn phải trả là 42.000 đồng. Như vậy bạn lãi 2 triệu và mức phí bạn phải trả là 67.000 đồng (Không đáng kể nếu bạn đầu tư đúng). Ngoài ra còn 1 khoản thuế 0,05% tính vào lệnh bán mà bạn phải trả, vẫn với ví dụ trên thuế bạn phải trả khi bán là 6.000 đồng (Cũng là không đáng kể).
– Hỗ trợ & Tư vấn khác: khi trở thành khách của mình thì bạn sẽ được tư vấn hỗ trợ liên tục qua Yahoo, Skype, Mobile liên tục trong ngày (trừ lúc đi ngủ), với mỗi tình huống chả hạn bạn qua online đặt mua thành công 50 cổ phiếu DPM giá 34 thì mình sẽ phân tích lại tình huống đó qua Yahoo chả hạn khi bạn đang giao dịch, là được hay không được, tốt hay không tốt trong bối cảnh thị trường khi bạn đặt mua đó, và đưa ra lí do để bạn hiểu, ngoài việc phân tích tình hình kinh doanh của chính DPM để bạn biết cách tiếp cận và phân tích cổ phiếu khi tham gia đầu tư chứng khoán. Khi bán cũng như thế, sẽ tư vấn và phân tích liên tục trong quá trình mua bán (Bạn vẫn tự đặt lệnh mua bán qua Internet, mình chỉ đóng vai trò là người tư vấn phân tích, hỗ trợ để bạn mau chóng nắm được tình hình cũng như cảm nhận được rõ rệt thị trường và tích lũy tốt kiến thức).
– Cuối cùng mình cũng mong muốn bạn có kiến thức nhanh nhất, vì đơn giản, 1 broker giỏi là 1 broker có hệ thống khách hàng tốt, không bị thua lỗ và giành được thắng lợi khi thị trường có những thuận lợi nhất định.
(Pierpont Bui)

View more random threads:

• Các chỉ báo kinh tế
• Nhờ mọi người giải thích giúp về giá tham chiếu trong trường hợp này
• hệ số P/E của các ngành .
• thắc mắc chỉ số EPS
• tại sao ko niêm yết mã Ck kèm theo tên của công ty đó nhỉ
• Các Pro cho hỏi về khớp giá ATO
• Cho hỏi cách tính một số thông số trên bảng giá chứng khoán của BSC
• Cần giải thích một số thông tin trên bảng giao dịch HASTC
• Các sai lầm hay mắc phải của một nhà đầu tư nhỏ - Bài của LHH (Bài 2)
• Những cổ phiếu mang lại lợi nhuận cao cho bạn

[doi4gobranding]

cảm ơn anh nhiều

cám ơn anh nhé, rất ý nghĩa

[tainguyenseo]

Em chơi thì chơi ít, toàn chơi theo bạn, bạn nó mua cái gì e chạy theo nó. Với lại chơi ít, ít lỗ, mà lời cũng k bao nhiêu. Được cái chơi cho biết và học kinh nghiệm chớ chưa có ham. Bác chỉ giáo rất đúng. Mọi người nên học hỏi kinh nghiệm nhé!

[eatout]

em cũng mới chơi, cũng theo kiểu của bác, nhưng cũng nên chọn bạn mà chơi [IMG]images/smilies/biggrin.gif[/IMG]

Nếu không thận trọng quan sát thị trường, nhà đầu tư cá nhân có thể bị thiệt hại nặng dưới những chiêu trò của "đội lái".

Thị trường chứng khoán Việt Nam không thiếu các chiêu trò, mánh khóe. Nhiều nhà đầu tư cá nhân đã bị lừa, thiệt hại nặng nhưng cũng có khá nhiều người ăn theo "đội lái" mà thu được lợi nhuận lớn. Dưới đây là bài viết chia sẻ về các chiêu trò làm giá trên thị trường chứng khoán qua 2 giai đoạn của ông Hoàng Sỹ Tiến, chuyên viên môi giới cao cấp Công ty cổ phần Chứng khoán Sài Gòn (SSI).

<a href="http://c1.f25.img.vnecdn.net/2015/08/08/ck-6361-1439027223.jpg" class="highslide" onclick="return hs.expand(this)"></a>

Nhà đầu tư cá nhân dễ mất tiền oan nếu không thận trọng quan sát thị trường.
1. Các bước làm giá ở giai đoạn đầu của thị trường chứng khoán
Bước 1: Chọn cổ phiếu giá không quá 20.000 đồng (2x), thông tin cơ bản hỗ trợ tốt, giao dịch hàng ngày không quá 200.000, số lượng cổ phiếu lưu hành tốt.
Bước 2: Đây là bước gom hàng. Các nhà đầu tư "VIP" thường phải thỏa thuận với Hội đồng quản trị không được xả cổ phiếu khi chưa đến mức cho phép.
Bước 3: Đội lái bắt đầu đè giá cổ phiếu xuống mức thấp khiến nhiều nhà đầu tư mất kiên nhẫn bán ra.
Bước 4: Sau khi đè giá, đội lái và Hội đồng quản trị có được lượng hàng lớn trong tay, khoảng 90% cổ phiếu. Họ bắt đầu quá trình đẩy giá bằng cách đặt lệnh ATO (lệnh giao dịch tại mức giá khớp lệnh xác định giá mở cửa), lệnh ATC (lệnh giao dịch tại mức giá khớp lệnh xác định giá đóng cửa) nhiều phiên.
Bước 5: Khi đội lái đã đẩy giá lên mức hấp dẫn, họ sẽ phải hoạch định quá trình xả hàng. Cách thức là đặt mua ào ạt giá trần ở một tài khoản, các nhà đầu tư khác thấy vậy sẽ làm theo. Họ bán ra ở tài khoản khác với số lượng lớn hơn số lượng đặt mua. Cách thức cao hơn là họ đặt mua ATO với số lượng cực lớn, nhiều nhà đầu tư thấy thế liền đặt mua giá trần để mong được khớp. Sang phiên liên tục lệnh mua ATO bị hủy đi, họ bắt đầu bán ra cho các lệnh giá trần được khớp, hoặc có thể đặt mua giá trần đầu giờ sau đó hủy và đặt lại số lượng tương tự để lừa các nhà đầu tư đặt sau khớp lệnh. Trong một số trường hợp, tùy theo biến động thị trường đội lái có thể xả thẳng giá sàn để xả hàng.
Thông thường với các cổ phiếu được làm giá, mức giá có thể tăng lên đến 200%, do đó, nếu các nhà đầu tư nhận biết được sớm cổ phiếu bị làm giá, mua trước và bán nhanh khi đạt mục tiêu lợi nhuận vừa đủ là có thể tìm kiếm được lãi. Ngược lại, những nhà đầu tư chậm chân có thể bị thiệt hại rất nặng.
2. Các bước làm giá trong giai đoạn 2014 -2015.
Giai đoạn đầu, sau khi các chiêu trò trên bị phát hiện và các đội lái đều bị thiệt hại và tan rã, đến 2014 họ lại có những thủ thuật làm giá tinh vi hơn bằng các động tác "kéo, xả" ngay trong phiên và gom lợi nhuận từ từ.
Bước 1: Các nhà đầu cơ sẽ chọn một số cổ phiếu cơ bản ở mức chấp nhận được, giá cũng dưới 20.000 đồng, có cổ đông lớn bán ra, thanh khoản giao dịch khá thấp.
Bước 2: Họ thường không chọn cách đè cổ phiếu để gom trên sàn mà mua thẳng từ cổ đông lớn và Hội đồng quản trị. Số lượng cổ phiếu này thường đủ để dành quyền kiểm soát công ty. Sau khi đã gom được, họ sẽ đẩy giá trên sàn và sẵn sàng mua cổ phiếu của những nhà đầu tư còn lại.
Bước 3: Khi đẩy đến một ngưỡng nhất định, họ sẽ công bố phát hành tăng vốn bằng chia thưởng cổ phiếu. Tiếp đó lại đẩy giá cổ phiếu lên. Giai đoạn này sẽ thu hút nhiều nhà đầu tư nhỏ lẻ tham gia vì thấy giá đã được chia xuống thấp và thanh khoản tăng liên tục, sau đó tiến hành phát hành thêm ồ ạt bằng quyền mua. Khi đó giá cổ phiếu sẽ bị chia xuống chỉ còn khoảng bằng một phần ba so với giá đỉnh đã đẩy lên. Tiếp đó họ lại đẩy và xả giúp cổ phiếu có thanh khoản cao chóng mặt.
Nhiều nhà đầu tư cá nhân lúc này sẽ thấy hấp dẫn và tham gia. Trong quá trình kéo xả này họ sẽ bán ra lượng cổ phiếu sẵn có để dùng tiền mua vào quyền mua phát hành thêm. Sau khi cổ phiếu phát hành thêm về tài khoản, họ có thể vừa mua vừa bán giá sàn để hấp dẫn các nhà đầu tư tham gia bắt đáy. Đây gọi là chiến lược “phân phối giá sàn”. Với thủ thuật đó, số lượng cổ phiếu nắm giữ của đội lái sau khi thoát được hàng chỉ còn khá ít (có thể chỉ bằng khối lượng cổ phiếu đã mua vào trước đó). Ngược lại, họ thu được một lượng tiền lớn từ phát hành thêm mà vẫn giành quyền kiểm soát công ty.

Hoàng Sỹ Tiến

<a href="http://st.f1.vnecdn.net/responsive/i/v5/adbyVNE_ngang.png" class="highslide" onclick="return hs.expand(this)"></a>

[HoahongVip]

10 câu hỏi nên đặt trước khi mua 1 cổ phiếu!
Một lời khuyên mà mọi người vẫn thường nhận được là hãy nên làm việc nhà trước khi ném những đồng tiền đã vất vả kiếm được vào cổ phiếu của một công ty. Tuy nhiên, trên thực tế, nhiều người vẫn không làm như vậy.
nha-dau-tu-huyen-thoai-buffett
Nhà đầu tư huyền thoại Warren Buffet từng nói rằng, ông không bao giờ đầu tư vào những gì mà ông không hiểu.
“Có một bộ phận nhà đầu tư là những người tuyệt đối không thận trọng suy xét trước các quyết định đầu tư cổ phiếu của mình”, Brad Barber, Giáo sư Đại học California Davis, cho biết. Giáo sư Barber cũng là đồng tác giả của công trình nghiên cứu: Ảnh hưởng của sự chú ý và tin tức đến hành vi mua của các nhà đầu tư cá nhân và tổ chức. “Các nhà đầu tư cá nhân chủ yếu mua cổ phiếu dựa trên các tin tức cả tốt lẫn xấu”, ông nói.
Các đợt lao dốc của thị trường chứng khoán đã dạy chúng ta rằng, lối đầu tư theo kiểu “vô tư” sớm muộn cũng sẽ thất bại. Bởi vậy, các nhà đầu tư có lẽ nên học lại bài học đó trước khi thị trường bước vào chu kỳ điều chỉnh tiếp theo. Trên tinh thần thận trọng đó, nhà đầu tư nên trả lời 10 câu hỏi dưới đây trước khi quyết định mua một cổ phiếu.
Một vài trong số các câu hỏi này có thể nhàm chán với các nhà đầu tư dày dạn. Và, dĩ nhiên, việc biết được tất cả các câu trả lời không đảm bảo cho một thành công. Tuy nhiên, về lâu dài, với mỗi câu trả lời tốt hơn, nhà đầu tư sẽ có xác suất thành công cao hơn.
1. Công ty đó làm gì?
Warren Buffet từng có câu nói nổi tiếng rằng, ông không bao giờ đầu tư vào những gì mà ông không hiểu. Nếu như nhà đầu tư vĩ đại nhất thế giới trong 60 năm qua đủ tao nhã để thừa nhận rằng ông không hiểu tất cả các công ty thì chắc chắn một vài trong số đó cũng được ông tường tận. Câu hỏi cơ bản đầu tiên này là một câu hỏi đơn giản, nhưng không có nghĩa là dễ dàng. Để trả lời câu hỏi này, bạn sẽ phải lục lọi rất nhiều nguồn thông tin, trong đó có website của công ty mà bạn đang nhòm ngó.
2. Công ty đó có khả năng sinh lời hay không?
Đây cũng là một câu hỏi đơn giản, nhưng có thể được làm cho phức tạp hơn bằng cách xem xét tất cả các biến số liên quan đến thu nhập của một công ty. Các nhà đầu tư có thể đọc các báo cáo kết quả kinh doanh hàng quý và hàng năm để kiểm tra xe thu nhập ròng của công ty mục tiêu là bao nhiêu, theo số tổng và trên mỗi cổ phần.
Trường hợp công ty Tyco (Thụy Sỹ) và rất nhiều vụ bê bối trong quá khứ đã minh chứng rất rõ rằng, các kết quả kinh doanh được báo cáo không luôn luôn đúng sự thật. Tuy nhiên, dưới đây, bài viết sẽ đưa ra một số dấu hiệu cảnh báo của một báo cáo không đáng tin cậy.
3. Lịch sử và triển vọng kinh doanh của công ty đó thế nào?
Một sự rà soát nhanh các tin tức và báo cáo kết quả kinh doanh trong quá khứ của công ty mục tiêu sẽ giúp trả lời câu hỏi này. Công ty đó có một lịch sử tăng trưởng lợi nhuận ổn định hay không? Mức độ biến động của lợi nhuận thế nào? Nên nhớ rằng, tất cả các loài cây đều không mặc thẳng lên thiên đàng. Nếu đó là một công ty công nghệ trưởng thành thì liệu nó có thể duy trì được tốc độ tăng trưởng mạnh mẽ như thời “mới lớn” hay không?
4. Cổ phiếu của công ty đó được định giá ra sao?
Thật tuyệt vời khi tìm được một công ty mà lợi nhuận của nó đang tăng trưởng theo cấp số mũ. Nhưng khía cạnh khác của câu hỏi này là giá trị mà thị trường trả cho sự tăng trưởng đó và triển vọng trong tương lai của nó. Có vài phương pháp cơ bản để xác định mức định giá của một công ty như: thị giá trên lợi nhuận (P/E), thị giá trên doanh thu… Những con số này có thể dễ dàng tìm thấy trên Yahoo! và rất nhiều trang mạng khác.
pe vudg
Bạn cần biết thị trường đang trả giá bao nhiêu cho sự tăng trưởng lợi nhuận của một công ty
5. Đối thủ cạnh tranh của công ty đó là ai?
Các công ty không hoạt động trong chân không. Với mọi công ty sản xuất đồ uống có gas, Pepsi hay CocaCola đều là một đối thủ nặng ký. Các công ty này luôn cố gắng giành giật thị phần của nhau.
Nhà đầu tư nên biết công ty mà mình định đầu tư đang đứng ở đâu trên thị trường. Đó có phải là công ty có thị phần lớn nhất trong lĩnh vực mà nó kinh doanh hay không? Có phải công ty đó tuy nhỏ nhưng đang dần trở thành một “tay chơi số má” trên thương trường? Lĩnh vực của công ty đó có bị chi phối bởi một công ty nào đó hay được phân mảnh mà không một công ty nào chiếm thị phần quá 10%?
Nhà đầu tư cũng nên để ý đến các đối thủ cạnh tranh nước ngoài của công ty mục tiêu, khi cạnh tranh về giá có thể gây áp lực nên biên lợi nhuận của công ty.
6. Ai vận hành công ty đó?
Không như các nhà quản lý tiền chuyên nghiệp, các nhà đầu tư cá nhân không có khả năng gặp mặt các lãnh đạo của một công ty và nói chuyện với họ về phương thức quản lý trước khi ra một quyết định đầu tư. Tuy nhiên, điều đó không có nghĩa là không có rất nhiều cách để tìm hiểu về lãnh đạo của công ty đó. Bất kỳ công ty đáng để đầu tư nào cũng phải có một trang web, trong đó liệt kê các quản lý cao cấp của mình, thời gian mà họ đã gắn bó với công ty, thông tin cơ bản về họ và lịch sử của công ty.
Nếu ban điều hành liên tục thay đổi, đó không phải là một dấu hiệu tích cực đối với sự ổn định của công ty. Ngoài những thông tin từ chính công ty về ban điều hành, nhà đầu tư cũng nên tìm thêm các bài viết từ bên ngoài về họ.
7. Bảng cân đối của công ty đó sạch cỡ nào?
Các nhà đầu tư dài hạn cần đọc được bản cân đối của công ty mục tiêu. Công ty đó có vác trên vai một đống nợ so với lợi nhuận hay không? Chỉ kiểm tra lợi nhuận thôi thì không nói nên việc công ty có vay mượn để đạt được lợi nhuận đó hay không. Cũng sẽ hữu ích nếu xem xem công ty đó chi bao nhiêu cho hoạt động nghiên cứu và phát triển, mức độ tồn kho (nếu nó tăng lên từ năm trước thì điều đó có nghĩa là hoạt động kinh doanh của công ty đang chậm lại). Điều này đưa chúng ta đến với câu hỏi số 8.
debtlogo mlth
Chỉ kiểm tra lợi nhuận thôi thì không nói nên việc công ty có vay mượn để đạt được lợi nhuận đó hay không
8. Bạn đã đọc các báo cáo tài chính chi tiết của công ty đó chưa?
Với nhiều thị trường chứng khoán, chẳng hạn như Thị trường Chứng khoán Mỹ, ủy ban chứng khoán yêu cầu các công ty đại chúng công bố định kỳ báo cáo chi tiết về mọi mặt hoạt động của công ty đó. Ở Mỹ, chúng được gọi là báo cáo 10-K (hàng năm) và 10-Q (hàng quý). Các báo cáo này thường chứa đựng nhiều thông tin sát thực hơn các báo cáo thường niên màu hồng. Các báo cáo chi tiết và trung thực là cực kỳ quan trọng với các nhà đầu tư nghiêm túc.
Ít nhất, bạn cũng nên đọc các báo cáo được công bố gần đây nhất. Nếu việc này ngốn quá nhiều thời gian ở nhà của bạn, có lẽ tốt hơn là bạn đừng đầu tư vào một cổ phiếu riêng lẻ nào mà nên chọn một quỹ chỉ số có phí thấp để gửi tiền.
9. Có dấu hiệu đáng ngờ nào để đặt câu hỏi về sự trung thực của công ty đó hay không?
Một lần nữa, các báo tài chính chi tiết sẽ giúp bạn trả lời câu hỏi này. Trước hết, mọi công ty cần trình bày chi tiết về các nhân tố rủi ro có thể hủy hoại triển vọng của công ty. Thứ hai, công ty cần giải thích rõ về các phương pháp hạch toán và các giả định hoạt động trên các vấn đề từ tỷ lệ giảm giá tài sản đến tỷ lệ tăng trưởng. Những điều này sẽ cho bạn một nhìn nhận rằng, công ty đó có quá lạc quan hay không.
10. Vị thế cạnh tranh của công ty đó có vững chắc hay không?
Các nhà đầu tư vào tất cả các cổ phiếu cần trả lời được câu hỏi này, mặc dù các nhà đầu tư lướt sóng có thể không cần trả lời. Tuy nhiên, các nhà đầu tư nghiêm túc và dài hạn cần trả lời 10 câu hỏi trên trước khi mua một cổ phiếu.
Thực sự thì đây không phải là các câu hỏi duy nhất mà một nhà đầu tư cần trả lời, chúng chỉ là một điểm khởi đầu. Có hàng tá câu hỏi khác có thể được đặt ra với công ty đó cũng như ngành nghề của nó mà bạn không nên lảng tránh trả lời.
Cuối cùng, các câu hỏi trên cần được rà lại sau khi bạn đã bỏ tiền mua cổ phiếu, để chắc chắn rằng, các câu trả lời vẫn còn giá trị.